كيف يتم حساب قيمة النقطة؟ وكلفة العقد؟

[م / حسام سرى]

قضية تشغل كافة المتداولين, ولكن لايمكن أبدا ان تجيب السؤال بشكل دقيق حتى تعرف 3 أمور لا رابع لها.

1)) عملة تسوية حسابك (الـ Dominating Currency)

2)) كيفية ارتباط العملات مع بعضها بما يسمى الأزواج, pairs حسب التصنيف الدولي, والتي تبدأ برقم 1 لليورو وتنتهي برقم 8 للين, للعملات الثمان الأشهر, وبالتالي معرفة اجزاء الزوج, وانه يتشكل من عملتين, الأولى تسمى الاساسية (Base Currency) والثانية تسمى الثانوية Quote Currency)

3)) الرافعة المالية Leverage


يتبع مفصلة . . . .

[م / حسام سرى]

((1)) عملة الحساب, (الـ Dominating Currency) وهي العملة التي اخترت انت منذ البدء لتكون عملة حسابك سواء من جهة تحويل الأموال (Funding) او استقبال الأرباح (Withdrawal)

وغالبا يختار العرب الدولار الأمريكي رغم انه أسهل لهم اختيار اليورو او الين من جهة الحسابات الرياضية, لأن اليور دائما اساس مقابل العملات السبع الباقية والين دائما ثانوي مقابل هذه العملات,

[م / حسام سرى]

2)) كيفية ارتباط العملات مع بعضها بما يسمى الأزواج, pairs


زوج اليورو فرنك يكتب EUR.CHF
العنصر الأول هنا اليورو, وبالتالي هو الأساس
العنصر الثاني هنا الفرنك, وبالتالي هو الثانوي

وانتبه لايوجد في الدنيا شيء اسمه الفرنك يورو (بل يوجد فقط: اليورو فرنك)
ولايوجد شيء اسمه الدولار يورو, USD.EUR بل يوجد فقط الـ اليورو دولار EUR.USD

قلنا يوجد ثمان عملات لها الحظوة في تداولات الفوركس ومنها يتشكل 28 زوجا.
حسب علم الاحصاء والاحتمالات اذا عندك 8 عناصر, واردنا ربطها عنصرين عنصرين(يعني ربطها كأزواج ودون تكرار), فإن عدد الازواج = 7+6+5+4+3+2+1 = 28

هذه العملات الثمان والازواج الـ 28 المتشكلة منها موضحة في الصورة السابقة.
http://www.fx-arabia.com/vb/uploaded/6965_01337822639.png

لاحظ في الصورة العمود الأول 7 أزواج
العمود الثاني 6 أزواج
الثالث 5 أزواج وهكذا

نلاحظ من الصورة مثلا ان الدولار الامريكي لايمكن ان يكون عملة اساس الا مع ثلاث عملات -انظر للعمود الخامس (مع الكندي والفرنك والين على التوالي)

ونلاحظ من الصورة ان الدولار الامريكي ايضا عملة ثانوية مع العملات الاربع المتبقية (انظر للسطر الرابع, مع اليورو ثم الباوند ثم الاسترالي ثم النيوزلندي)

اذن السطر يعني ثانوي والعمود يعني اساس

الدولار الامريكي كافة ازواجه السبع الممكنة السطر الرابع العمود الخامس

الدولار الاسترالي مثلا السطر الثاني(ثانوي) العمود الرابع(أساس) -- تأمل الجدول لبقية العملات

[م / حسام سرى]

3)) الرافعة المالية Leverage

وهي حسب اتفاقك مع الوسيط او حسب مايقدمه الوسيط الذي تتعامل معه,
قد يمنحك الوسيط رافعة 1:1
او 10:1
او 20:1
او 50:1 -- حسابي مع فكسم امريكا وفكسول امريكا
او 100:1
او 200:1
او 300:1
او -- 400:1 حسابي مع فسكول يو كي
او 500:1 -- حسابي مع الباري
وبعضهم مجانين قد يقدم لك رافعة 1000:1 (مثل اكسنس!!)
وسمعت ان هناك شركات روسية تقدم رافعة 2000:1 فكن منها على حذرّ! الا اذا أردت التصدق على الروس!!

وإذا كنت تعرف فإن القوانين الأمريكية تمنع رافعة أكبر من 50:1 لحماية المواطنين الأمريكيين من الاستغلال! فمثلا فسكول امريكا الوضع في امريكا لايشجعها على الاستغلال بسبب صرامة القوانين فتؤسس فروعا اخرى في استراليا وبريطانيا الخ لإتاحة رافعة ربما تصل الى 400:1 (وأيضا لأننا نحن كمتداولين سيئين ونبحث عن الأخطر لدواعي الطمع واختصار الوقت)

والآن وبعد المفاهيم العامة الثلاث السابقة(general concepts) , نستطيع شرح الموضوع على أسس علمية ودقيقة, وتصبح مؤهلاء لاستيعاب كيف يتم حساب المارجن او قيمة النقطة بفهم دقيق وتصور صحيح بعيدا عن التصورات الغائمة والاجتهادات غير المبررة, فانت تتعامل مع أرقام!

[م / حسام سرى]

حساب المارجن Reserved Margin Calculations للعقد الميني
وحساب قيمة النقطة pip Value Calculations لهذا العقد

هنا سنفترض

1)) عملة الحساب الدولار الأمريكي

2)) سنختار زوج اليورو فرنك مثلا EUR.CHF

3)) الرافعة 400:1

ركز

العملة الأساس لهذا الزوج هي: اليورو
العملة الثانوية لهذا الزوج هي: الفرنك

إذن حجم العقد 10,000 يورو وليس 10,000 دولار
قيمة 1 نقطة = 1 فرنك وليس 1 دولار

فهذا الزوج لا دخل للدولار به. أين تجد مكتوبا فيه دولار أمريكي!!!

[م / حسام سرى]

عندما تشتري العقد السابق الميني, أي حجم 10,000 وحدة مالية,

كم يحجز الوسيط من مالك؟ كهامش محجوز؟
جواب: حسب الرافعة,
الرافعة هنا 400:1

إذن يمنحك 400 يورو (وليس دولار) مقابل ان يحجز من حسابك 1 يورو (وليس دولار)

وانت قررت دخول السوق ب 10,000 يورو (زوج اليورو فرنك) وبالتالي يحجز من رأس مالك 25 يورو

عندما يقرر خصم 25 يورو من حسابك, يتفاجأ انه دولارات وليس يوروهات!

ينظر وقتها لسعر صرف اليورو ودولار ويخصم منك دولارات تعادل 25 يورو (مثلا انت تريد مني 100 دولار وحسابي بالريال السعودي فإنني امنحك 375 ريال وليس 100 ريال -- حسب سعر الصرف)

سعر اليورو دولار الاخير 1.3200 , يعني 25 يورو تعادل نحو 33 دولار

فيخصم من حسابك 33 دولار,

الفلوس التي تتداول بها في السوق هي 10,000 يورو وليس 10,000 دولار, يعني مايعادل 13,200 دولار امريكي

[م / حسام سرى]

قلنا حساب الهامس المجوز ننظر للعملة الأساس

ولكن قيمة النقطة ننظر الى العملة الثانوية

لزوج اليورو فرنك,
الفرنك ثانوي,
وبالتالي قيمة النقطة هي 1 فرنك وليس 1 دولار كما يفهم 99% من المتداولين العرب,

لو ربحت 100 نقطة يعني ربحت 100 فرنك!!

عندما يريد وضعها في حسابك يتفاجأ انه بالدولار الامريكي!!
يضطر يحول الـ 100 فرنك الى مايقابلها بالدولار الامريكي بالنظر لسعر الصرف وقتها بين الدولار والفرنك,

اخر اغلاق للدولار فرنك هو 0.9000 مثلا
يعني كل 1 دولار = 0.9 فرنك
اي كل 10 دولار = 9 فرنك!!
معك 100 فرنك!!
يعني نحو 111 دولار

وبالتالي نفهم هنا ان قيمة النقطة اساسا ليست 1 دولار بل 1.11 دولار (تقابل 1 فرنك)

[م / حسام سرى]

والآن اعتقد ان القارئ فهم لماذا هناك 4 أزواج فقط قيمة نقطتها دائما وابدا = 1.00 دولار مهما تغير السعر!!

السبب: لأن الدولار عملة ثانوية في تلك الأزواج, وهي
eur.usd
gbp.usd
aud.usd
nzd.usd

فقط فقط

بينمها الأزواج الـ 24 نقطة قيمة النقطة تتغير كلما تغير السعر لو نظرنا لها من جهة الدولار الأمريكي!


اختبار: ماهي قيمة النقطة الواحدة للزوج EUR.GBP

جواب: 1 باوند, وليس 1 يورو او 1 دولار

لذا تجده الاغلى في قيمة النقطة لسعر صرف الباوند العالي امام الدولار

فقيمة نقطة اليورو باوند ليست 1 دولار, بل 2 دولار الا قليلاً وبالتحديد 1.6 حسب اخر اغلاق

[م / حسام سرى]

احجام العقود ثلاثة

1)) عقد ميكرو حجمه 1,000 وحدة مالية

(لا أستطيع كتابة 1,000 دولار أمريكي!! لأننا ذكرنا انها تعتمد على الزوج وعنصره الأساس)

2)) عقد ميني حجمه 10,000 وحدة مالية

3)) عقد قياسي حجمه 100,000 وحدة مالية

لاحظ انني قلت وحدة مالية ولم أقل دولار امريكي!

لو قلت دولار امريكي معناه انني لا افهم في هذا السوق, وألقي الكلام على عواهنه دون رشد, مضللا نفسي وغيري بجهلي!!

والوحدة المالية قد تكون يورو او باوند او دولار او كندي الخ

[م / حسام سرى]

فمثلا عندما اقرر شراء زوج الباوند دولار -عقد ميني
تصبح الوحدة المالية الباوند, لأنه الأساس هنا

فأقول بثقة انا داخل هذا السوق ب 10,000 باوند!!

معادلها بالدولار الامريكي نحو 16,000 دولار

[المحروم]

أكثر من رائع درس تستحق عليه الشكر والدعاء جزاك الله الف الف خير

[dodovedo]

مشكور وجزاك الله خيرررررررررر

[م / حسام سرى]

أكثر من رائع درس تستحق عليه الشكر والدعاء جزاك الله الف الف خير

اشكرك يا صديقى دة من زوقك

وتحياتى لك واحلى لايك

[م / حسام سرى]

مشكور وجزاك الله خيرررررررررر

العفو يا باشا

تحياتى لك

[السيد الجبالي]

موضوع مهم جدا وطريقه تناول رائعه .......جزاك الله خيرا يا اخي ... واتمني الكل يهتم بمثل هذه المواضع بالتوفيق واكيد طبعا لاااااااااااااااااايك

[hamada1228]

يعطيك الف عافية اخي صرلي فترة طويلة عم ادور عهل معلومات بس ماكنت افهمن ومن خلال درسك جزاك الله خير فهمت كل شيء